Speranza, Mauro Edgardo2026-04-14Maestría en Gestión Económica y Financiera de Riesgoshttps://bibliotecadigital.economicas.uba.ar/handle/123456789/5258Fil: Schropp, Matías Damián. Universidad de Buenos Aires. Facultad de Ciencias Económicas. Buenos Aires, Argentina.Fil: Speranza, Mauro Edgardo. Universidad de Buenos Aires. Facultad de Ciencias Económicas. Buenos Aires, Argentina.En el presente trabajo se analiza si la incorporación de criptomonedas en una determinada proporción a un portafolio de inversión permite disminuir el riesgo de este. Para ello, en una primera instancia se desarrollan los conceptos de blockchain y una visión general de las criptomonedas existentes, sus principales características y sus correlaciones con diversos activos como S&P, el petróleo y el oro. Luego, se trabaja con diferentes herramientas y métricas propias del análisis del riesgo de mercado como el Valor a riesgo (VaR), Expected Shortfall y pruebas de estrés para poder comprender con mayor profundidad el riesgo asociado a la cartera. Siguiendo este objetivo, se utilizan determinadas carteras conformadas por fondos comunes de inversión y se obtiene la cartera de mínima varianza y aquella que optimiza el ratio de Sharpe, analizando si es beneficiosa la incorporación de criptomonedas.application/pdfinfo:eu-repo/semantics/openAccesshttp://creativecommons.org/licenses/by/2.5/ar/CriptomonedasBlockchainBitcoinsRiesgo financieroCarteras de inversiónVolatilidad9Distinguidoinfo:eu-repo/semantics/masterThesis